摘要：國民經濟增長速度有所加快，增大了全社會的能源需求，煤炭市場呈現產銷兩旺的態勢。由於近年來煤炭行業投資增長較快，煤炭產能穩步提高，煤炭生產保持穩定增長，受市場需求拉動的影響，同時煤炭行業政策性因素推動了成本上升，煤炭價格保持穩中趨升，促進了行業經濟效益的大幅度改善。由於煤炭價格上漲，煤炭運輸瓶頸作用依然較強，煤炭一度出現淨進口局面。總體上未來煤炭供需會維持相對均衡的格局，煤炭供給會逐漸趨於寬鬆，煤炭行業經濟執行質量將進一步改善。
2007年以來，煤炭行業保持了平穩快速的增長勢頭，國民經濟增長速度有所加快，增大了全社會的能源需求，煤炭市場呈現產銷兩旺的態勢。由於近年來煤炭行業投資增長較快，煤炭產能穩步提高，煤炭生產保持穩定增長，受市場需求拉動的影響，同時煤炭行業政策性因素推動了成本上升，煤炭價格保持穩中趨升，促進了行業經濟效益的大幅度改善。煤炭運力不足依然影響著煤炭行業的發展，受此影響2007年煤炭一度出現淨進口的局面，但總體上我國煤炭供應保障充足，以銷定產的格局不會改變。從未來發展來看，煤炭價格將在開採成本提高的情況下維持適度上揚的態勢，煤炭行業的結構調整會短暫影響到產能變化，但國民經濟整體的節能減排工作不斷深入，煤炭需求的增長速度也將穩中趨弱，總體上煤炭供需會維持相對均衡的格局，煤炭供給會逐漸趨於寬鬆，煤炭行業經濟執行質量將進一步改善。
一 2007年1~8月份煤炭行業經濟執行分析
（一）煤炭行業工業產值增長穩定快速
受國民經濟保持快速增長的帶動，2007年前8個月煤炭行業繼續保持穩定快速的增長勢頭，行業工業生產增長速度呈現穩中有升的執行格局。1~8月份煤炭開採和洗選業實現現價工業總產值5578.87億元，同比增長26.51%，增速較快，與上年同期相比，增長速度提高了2.23個百分點；累計實現工業銷售產值5476.98億元，同比增長27.23%，增長速度比上年同期提高了2.91個百分點，銷售增速提升相對較快。行業產值銷售率達到98.17%，產銷銜接良好。
子行業中，煙煤和無煙煤生產業在煤炭行業中佔據絕對主導地位，1~8月煙煤和無煙煤開採和洗選業累計工業總產值和工業銷售產值分別同比增長24.78%和25.88%，增長速度分別比上年同期提高1.15和1.78個百分點，保持了穩定快速的增長格局。褐煤生產業出現了較為快速的增長勢頭，煤炭行業整體的景氣上升帶動了褐煤生產的快速增長，同時煤化工行業在我國開始進入快速發展階段，也拉動了褐煤的需求上升。1~8月份褐煤開採和洗選業累計工業總產值和工業銷售產值分別同比增長70.68%和61.14%，增速迅猛，與上年同期相比增速分別提升了29.55和31.88個百分點。
（二）煤炭產量保持穩定增長趨勢
近年來煤炭產能得到很大提高，受市場需求穩定增長的拉動，煤炭產量保持了穩定快速的增長勢頭。8月份，全行業原煤產量19397萬噸，同比增長8.1%；1~8月份，全行業累計生產原煤14.72億噸，同比增長11.23%，增長速度與上年同期基本持平，煤炭產量保持了較為快速的增長。庫存方面，8月末全國煤炭社會庫存量達到1.59億噸，比年初增長10.5%，全國煤炭企業庫存4250萬噸，比年初增長2.4%。相對產量規模而言，煤炭庫存較小，銷售形勢保持旺盛。
2007年以來國民經濟持續快速增長，上半年GDP增長速度達到11.5%，固定資產投資保持較快增長，1~8月份全國累計固定資產投資同比增長26.8%，比上年全年的增長速度提高2.8個百分點。在此帶動下，主要耗煤產品產量出現快速增長。電力行業方面，1~8月份全國發電量同比增長16.29%，其中火力發電同比增長17.51%；鋼鐵行業方面，1~8月份全國生鐵、鋼和鋼材的產量分別同比增長16.34%、17.74%和24.1%；建材行業方面，1~8月份水泥和平板玻璃的產量分別同比增長14.95%和14.35%；化工行業方面，1~8月份化肥、合成氨的產量分別同比增長12.3%和6.1%，甲醇和電石的產量分別同比增長38.4%和22.87%。主要耗煤產品產量增長快速，帶動了煤炭需求快速增長。
（三）煤炭價格整體呈現小幅上漲格局
2007年以來，國家放鬆了對電煤價格的管制，年初的煤炭訂貨合同價出現上漲，長期偏低的電煤合同價格和市場需求較大的煉焦煤價格都有適度上調，同口徑電煤合同價格同比上調15~16元/噸。焦煤、肥煤價格上調20~30元/噸，考慮到新投產機組所訂購煤炭價格相對較高，全部電煤合同平均價格上調幅度接近20元／噸。電煤價格的上漲奠定了2007年煤炭價格整體上漲的基礎。
根據統計，1~8月份，煤炭開採和洗選業出廠價格指數為103.8，煤炭產品出廠價格同比平均上漲3.8%。據安監總局資料，上半年原中央財政煤炭企業商品煤平均售價316.53元/噸，增長3.9%。其中電煤平均售價230.23元/噸，增長5.7%。全國煤炭主產省動力煤、煉焦煤、化肥用煤平均出廠價格分別為309.4元/噸、587.8元/噸、543.5元/噸，分別比上年同期上漲5.13%、7.42%、7.52%。
市場交易煤炭價格同比更是出現明顯上漲，根據秦皇島港煤炭價格行情，2007年8月份，市場交易煤炭平均價格426.5元/噸，同比上漲38.75元/噸，增長10%。其中發熱量在6000大卡/千克以上和5500大卡/千克的優質動力煤價格平均分別達到500元/噸和460元/噸，同比分別增長9.89%和10.31%。考慮到海運費用的增加，在廣州和上海港煤炭的提貨價格漲幅更大。
（四）煤炭行業經濟效益增長顯著
受需求增長旺盛，煤炭價格上漲的影響，煤炭行業2007年以來經濟效益增長顯著，1~8月份煤炭行業累計完成產品銷售收入5758.58億元，同比增長31.25%，增速比上年同期提高6.74個百分點；全行業累計實現利潤553.93億元，同比增長41.22%，增速比上年同期提高28.93個百分點，利潤增長速度大幅度提升，經濟效益顯著改善。
隨著小煤礦的關停，煤炭資源逐漸向大企業集中，煤炭生產技術水平得以提高，煤炭行業的結構調整取得初步成效，行業盈利能力有所提高，1~8月份煤炭行業平均銷售利潤率為9.61%，比上年同期提高了0.6個百分點。盈利能力增強和產品產量穩定增長，促進了行業經濟效益的大幅度提升。
（五）煤炭進口增長快速，出口同比下降，一度呈現淨進口格局
2007年以來，我國煤炭進出口形勢發生了顯著的變化，1~8月份，全國煤炭累計出口3353萬噸，同比下降19.8%；進口3499萬噸，同比增長51.7%。進出口相抵，淨進口146萬噸，而上年同期為淨出口1870萬噸，進出口環節同比相當於國內新增煤炭資源2016萬噸。這一變化改變了我國長期的煤炭淨出口格局，2007年我國首次成為煤炭淨進口國。
從我國煤炭進出口形勢的發展沿革來看，事實上自2004年以來，我國煤炭淨出口的數量就整體上呈現逐漸遞減的趨勢，2003年我國煤炭淨出口量為8312萬噸，到了2006年我國煤炭淨出口量大幅度下降為2498萬噸。到了2007年，煤炭進出口格局發生了從量變到質變的轉折。其根本原因在於隨著我國國民經濟重工業化趨勢的日益明顯，煤炭的國內需求增長快速，特別是2002年以來，我國煤炭產量年均增長14.6%，同期國民經濟年均增長9.44%，經濟增長進入新的穩定快速增長時期，而同期重化工業發展迅速，特別是高耗能產業產能釋放較快，2002~2006年間，我國火力發電量年均增長14.4%，鋼鐵產量年均增長21.56%，這兩大主要煤炭消耗行業增長明顯加快，增加了對煤炭的需求，使得煤炭的國內需求增長加快，相對減少了出口，同時國內煤炭運力不足使得南方煤炭需求適度尋找國際市場煤炭資源以彌補供給缺口，相對開始增加進口，從而在煤炭的進出口格局上呈現出煤炭出口量整體上逐年減少的趨勢，而同期煤炭進口量逐漸增大，造成我國煤炭淨出口量逐年下降。
2007年前8個月煤炭整體依然呈現淨進口局面，但從月度變化來看，煤炭淨進口規模並不是直線上升，上半年累計煤炭淨進口395萬噸，但下半年以來，煤炭淨進口量開始減小。從單月的煤炭進出口上看，7、8月份煤炭出口重新超過進口。整體上，我國煤炭進出口動態變化主要是由於國內外煤炭的價格差來決定的，上半年國際市場煤炭價格相對較低，刺激了國內進口的增加，但下半年以來國際市場煤炭價格開始回升，國內煤炭進口受到一定抑制。整體上，由於煤炭經濟執行環境的變化，我國煤炭進口增加已經成為一種趨勢，但這並不會影響我國的能源安全，國內煤炭資源供應具有充足的保障，以銷定產的格局不會改變，進口煤炭可以起到適時補充國內煤炭供應、調節供求關係的作用。
二 未來煤炭行業發展展望
（一）煤炭市場需求會保持適度增長，但增速會逐漸趨緩
2007年以來，我國國民經濟整體上保持了快速的發展，但經濟增長顯示出了一定的過熱勢頭，通貨膨脹有所加劇，為此國家已經決定將進一步加大巨集觀調控力度，控制投資規模，降低物價上漲速度，因此未來國民經濟的增長速度將有所放慢，固定資產投資增速將整體回落，能源和原材料需求增幅也將逐漸走低，整體上煤炭消費需求增長速度將逐漸趨於放緩。同時，國家加大了節能減排的推進力度，上半年全國單位GDP綜合能耗同比下降2.78%，其中煤炭行業綜合能耗同比下降7.76%，耗煤較高的鋼鐵、建材、化工、電力等行業的綜合能耗分別同比下降6.49%、7.84%、5.17%、2.57%，整體上能源消耗強度開始減弱，經濟增長對煤炭需求的.增長速度也將因此有所調整。
據此，初步預計2007年全國煤炭產量會達到22.93億噸，同比增長11%。2008年全國煤炭產量達到25.22億噸，同比增長10%。
（二）煤炭價格將保持高位執行，維持小幅上漲
2007年煤炭價格出現一定上漲，主要是由於政策性因素增加了煤炭企業的生產成本，推動了煤炭價格的走高。為了保證煤炭工業的可持續發展，2006年11月，財政部、國土資源部、國家發展和改革委釋出了《關於深化煤炭資源有償使用制度改革試點的實施方案》，根據這一方案我國開始在山西、內蒙古、河南、陝西等8個煤炭主產省區進行煤炭資源有償使用制度改革試點。試點省區出讓新設煤炭資源探礦權、採礦權，除特別規定之外，一律以招標、拍賣、掛牌等市場競爭方式有償取得。此前企業無償佔有屬於國家出資探明的煤炭探礦權和無償取得的採礦權，必須對剩餘資源儲量評估作價後，繳納探礦權、採礦權價款。同時，試點省區煤礦企業要依據礦井服務年限或剩餘服務年限，按煤炭銷售收入的一定比例，分年預提礦山環境治理恢復保證金，並列入成本，以保持礦山的可持續發展，促進資源的節約利用。
首先，2007年山西省開始徵收煤炭可持續發展基金、煤礦轉產發展基金、礦山環境治理恢復保證金。2007年3月10日，《山西煤炭可持續發展基金徵收管理辦法》正式出臺，按煤種徵收標準暫定為動力煤14元/噸、無煙煤18元/噸、煉焦煤20元/噸，並按照礦井核定產能規模進行調節；2007年4月份，山西省開始徵收10元/噸的礦山環境治理恢復保證金和5元/噸的煤礦轉產發展基金。再加上資源補償費、探礦權和採礦權價款、安全費用提取等，煤炭生產成本大幅提高。初步測算，在這些政策性因素的影響下，煤炭行業平均生產成本每噸將增加70~90元。
其次，其他基金的徵收政策也將陸續出臺，並會在試點一段時間後推廣到全國。從目前發展形勢上看，一些不在試點範圍內的省區已經開始徵收煤炭可持續發展基金和環境治理保證金。另外，還有部分地方省區開始徵收煤炭出省價格調整基金，以及一些水土保持費、水利基金、環境檢測費用等名目繁多的地方行政事業性收費，這些政策性因素直接推動了煤炭生產成本的上漲。
最後，2007年以來國家提高了對煤炭開採行業的資源稅徵收標準，進一步提高了煤炭行業的生產成本，推高了國內煤炭價格。從2007年2月1日開始，國家將主焦煤及肥煤的資源稅從3.2元/噸調高到8.0元/噸。
從整體的發展趨勢看，提高資源稅水平，加大對煤炭行業的稅費調控，已經成為我國的長期發展趨勢。為促進煤炭行業的可持續發展，促進資源的節約利用，推動環境保護，煤炭行業安全生產方面的投入也面臨政策性的強制性增加，因此煤炭行業面臨的政策性增加成本因素仍將會繼續增強。同時，2007年年初國家放鬆了電煤合同價格的管制，也清楚地表明瞭國家將逐漸淡出煤炭價格管制的態度，煤炭價格將根據成本因素、市場供需形勢，逐漸靠近其合理的價值。這樣，在國內經濟增長形勢良好，煤炭需求保持穩定增加的情況下，煤炭價格勢必會保持高位執行、適度上漲的態勢。特別是在煤炭行業的結構調整中，我國將推動煤炭行業的資源集中，發展大型煤炭企業集團，並加大關停小型煤礦的力度，這些將有助於我國煤炭企業提高在市場定價中的談判能力，也將有助於煤炭價格的適度上漲。因此，在政策性因素推動成本上升的情況下，市場供求力量對比也將支撐煤炭價格高位執行，並存在進一步上揚的可能。
（三）煤炭運力不足的瓶頸作用會逐漸有所緩解
我國煤炭資源主要集中在山西、內蒙、陝西等西北地區，而煤炭需求增長較快的主要是南方沿海地區，特別是2003年以來，南方電網處於電力缺口較大的供應緊張狀態，電力投資增長較快，拉動了煤炭需求增長。長期以來，“北煤南運”始終存在運輸瓶頸，儘管國家加大了鐵路運輸投資，但整體上鐵路運力依然呈現緊張狀態，影響了煤炭行業的生產。2006年，受鐵路運輸瓶頸制約，全國有2億噸以上的煤炭生產能力未能發揮出來；而運輸條件相對較好的煤礦，超能力生產達1.23億噸。北方煤炭除需要經過鐵路運輸以外，還需要從北方港口經海運到達南方港口上岸，運輸里程較遠，同時由於鐵路運輸運量相對較小，難以形成規模經濟，增大了運費成本。
2007年以來，大秦鐵路等主要幹線擴能改造後，鐵路煤炭運力有所增強，同時秦皇島港煤炭吞吐能力也有所增加，2007年上半年，大秦鐵路煤炭運輸量同比增長了17%，主要港口煤炭轉運量同比增長17.2%，北方煤炭外運的能力有所增強，華北主要煤炭產區的煤炭外運量大幅度增加。2007年，大秦線運力將在2005、2006年兩年增加1億噸的基礎上再增加5000萬噸，侯月鐵路和朔黃鐵路的煤炭運力也將總共增加3500萬噸，秦皇島港、唐山港和天津港等主要港口的煤炭轉運能力也將增加3000多萬噸，整體上華北地區向華東、華南的煤炭調運能力將大幅增強。
從運力看，預計2007年鐵路運輸對煤炭供應的制約程度有望進一步減輕，但鐵路運輸制約煤炭供應的基本格局難以根本改變。2007年1~7月份全國鐵路煤炭運輸量同比增長10.9%，仍略低於同期煤炭產量的增長速度。整體上目前的運力增加主要集中在幾條幹線上的挖潛改造上，大多數鐵路的煤炭運能並沒有明顯增加，山西中南部、陝西、寧夏等省區仍將受到鐵路運輸能力的嚴重製約，煤炭資源、鐵路運力和需求市場之間的矛盾依然突出。在煤炭供應總體寬鬆的情況下，區域性地區和部分時間仍存在煤炭供求的不均衡，這將進一步加劇煤炭價格的波動。
（四）產能增長較快，煤炭行業面臨階段性過剩壓力
近年來，我國煤炭需求一直保持旺盛的態勢，特別是2002年以來，隨著我國重化工業的快速發展，火力發電、鋼鐵、水泥等高耗煤行業保持了穩定快速的增長，同時近年來我國煤化工專案大量上馬，化肥、合成氨的生產對煤炭的需求快速增加。煤炭需求的旺盛拉動了煤炭行業投資的快速增長，2002~2006年間我國煤炭行業投資年均增長45.6%，新增產能在6億噸以上，煤炭產能擴張十分明顯。2006年底，我國煤炭產能已經達到24.31億噸。根據國家發改委的最新調查統計，目前包括新建、改擴建、技術改造和資源整合在內的全國煤礦在建規模高達11億噸左右。未來幾年將是這些新增產能的集中釋放期，產能增長速度明顯快於國內煤炭的需求增長速度。儘管國家加大了小煤礦的關停力度，但並沒有影響煤炭產能的擴張。從長期來看，我國煤炭需求將保持穩定增長的局面，目前的煤炭產能可以滿足未來幾年的發展需求，產能過剩的規模並不大，長遠來看這些產能都將隨經濟的增長而消化。但從階段性來看，目前煤炭行業存在一定的產能過剩的壓力。特別是2007年以後，我國新建煤炭產能開始進入投產高峰期，產能將大幅度增加。但煤炭需求只能保持穩定的增長，而且隨著巨集觀調控力度的加強，節能減排工作進一步取得成效，高耗能產品的過快增長將受到抑制，煤炭需求增速將有所回落。這樣，煤炭的產能將出現一定的相對過剩。這需要國家加強對煤炭行業的投資管理，利用產能相對寬鬆的大好時機，推動煤炭行業的結構調整，轉變生產增長方式，促進煤炭行業建立起安全、清潔、高效的生產方式。
（五）國內煤炭市場與國際市場一體化程度逐漸加深
2007年以來煤炭呈現了淨進口的格局，重要的原因是由於國家的政策環境發生了很大變化。隨著環境保護、資源節約、節能降耗等壓力的不斷增大，國家調整了煤炭的稅費政策，主要是提高煤炭開採業的資源稅，並新徵多種煤炭行業可持續發展基金。在關稅上，取消了煤炭的出口退稅政策，並對煤炭加徵5%的出口關稅，同時將各類煤炭進口稅率由3%~6%降低到0~3%左右。這些稅費政策的調整改變了國內和國際市場煤炭的比價關係，整體上抑制了煤炭等資源性產品的出口，有利於保護國內的資源，促進節約利用，同時實施鼓勵煤炭進口的政策，有利於區域性煤炭供應緊張的地區企業利用國際煤炭資源發展生產。
煤炭進出口關稅的調整，加深了國內煤炭市場和國際市場一體化的程度，我國煤炭進口將保持活躍的趨勢。在國內煤炭價格存在較強的上漲壓力情況下，適時利用國際煤炭資源以補充國內的煤炭供應，有利於保證煤炭市場供求關係的穩定。2007年以來，國際煤炭市場供求關係趨緩，價格穩中有降，整體上開始略低於國內煤炭價格，進口煤炭在價格上日益顯示一定的競爭力。亞太地區其他煤炭生產國，如澳大利亞、印度尼西亞、越南近年來都增加了煤炭的生產，並尋找出口市場，在我國煤炭市場由過去的供給過剩、有餘出口逐步轉為供求相對均衡的情況下，煤炭進口的增加將成為發展趨勢。特別是在煤炭關稅調整、人民幣升值加快的情況下，國內煤炭企業開始面臨來自國際煤炭市場的競爭。
國內運力的不足也將推動國內煤炭市場和國際接軌的步伐，在煤炭進口限制取消以後，進口煤炭除了在質量、價格上體現出較強競爭力以外，運輸優勢也逐漸凸顯出來。目前，進口煤炭的企業主要集中在廣東、福建等南方沿海地區，其中大多是擁有自備碼頭的電力、化工等企業，進口煤炭分別來自印度尼西亞、越南、澳大利亞等國。從運輸里程來看，從我國北方主要煤炭碼頭秦皇島到南方港口，運輸距離在1500海里左右，但從越南經海運到達我國南方港口，運距相對較短，即使從印尼裝船達到我國南方港口，運距也不過2000海里左右，海運部分國內運距並不具有絕對優勢。同時，北方煤炭需要經過火車運到煤炭港口，這部分內陸運輸運力緊張，同時單位運量相對較小，比起萬噸輪船的海運來說，火車運輸難以形成規模經濟，經過火車運輸到港口庫存、海運裝卸這一過程，國內煤炭運輸的費用成本相對較高，而進口煤炭由於採取萬噸級貨輪，運輸規模較大，降低了單位運輸成本，因此相對於我國南方地區而言，進口煤炭在運輸方式上具有一定的成本優勢，在國內煤炭價格上升和關稅成本降低的情況下，進口煤炭對南方沿海地區使用者更具吸引力。目前煤炭運輸成本已經成為煤炭終端消費價格的重要組成部分，國內秦皇島到廣州的煤炭運輸價格已經佔煤炭到港價格的20%左右。由於國內鐵路運力瓶頸短期難以消除，增大了煤炭國內物流成本，相對降低了國內煤炭的競爭能力，對我國煤炭的進出口格局的變化產生了重要影響。
在國內煤炭運輸相對緊張的情況下，南方地區適當進口將成為發展趨勢，這將使國內煤炭市場的執行越來越多地受到國際市場的影響，同時我國是世界第一煤炭生產大國，如果我國煤炭出口受加徵關稅的影響而減少的話，也將影響國際市場上的煤炭價格。整體上，我國是煤炭生產和消費的大國，煤炭的出口和進口都對國際煤炭市場產生重要的影響。同時，國際市場煤炭資源開始淨流入我國，國內煤炭市場價格和國際市場煤價的相互作用將進一步增強。
（六）煤炭行業的結構調整將進一步深化
我國目前煤炭行業總體生產力水平依然很低，行業平均生產規模較小，佈局分散，生產裝備技術水平相對落後。目前我國現有的生產煤礦中，中小型煤礦依然佔據絕對多數。據統計，2006年我國礦井的平均生產規模為12.35萬噸，低於世界先進水平。其中大型煤礦數量不足2%，生產能力佔40%以上，平均礦井規模270萬噸/年；中型煤礦數量佔2.6%，生產能力佔13%，平均礦井規模為63萬噸/年；而小型煤礦在數量上佔95.5%，佔生產能力的45.6%，平均礦井規模僅有5.9萬噸/年。大多數小型煤礦裝備技術水平差、生產效率低、安全隱患多，影響了我國煤礦行業總體的執行質量。
根據《煤炭工業十一五發展規劃》，在“十一五”期間我國要加大煤炭行業的結構調整力度，以煤炭整合、有序開發為重點，對中小煤礦實施整合改造，繼續關閉1萬多處小型煤礦，發展大型煤炭企業集團，實現煤炭資源和生產要素的重組整合，使資源向大型煤炭企業集中。在大型煤炭基地內，一個礦區原則上由一個主體開發，推進企業整合。鼓勵大型煤炭企業整合重組和上下游產業融合，提高產業集中度，力爭形成6~8個億噸級和8~10個5000萬噸級大型煤炭企業集團，煤炭產量佔全國的50%以上。“十一五”期間，全國新開工大中型煤礦主要分佈在大型煤炭基地內，重點建設10個千萬噸級現代化露天煤礦和10個千萬噸級安全高效礦井。2010年，大型煤炭基地產量將佔全國產量的86%。因此，未來煤炭行業將加快淘汰落後產能的速度，推進資源整合的進度，煤炭行業的結構調整將進一步深化。