摘要：不同的企業與行業對資料的要求具有自身的特殊性，財務人員運用電子表格軟體如EXCEL等進行資料整理與分析時，如果缺少對資料間關聯性的認識，將使做出的分析資料結果孤立，出現只能滿足較小方面分析時的需求或者工作重複化的弊端。本文基於EXCEL資料表，採用模組化設計的方式處理分析財務問題，與企業的實際需求狀況相適應。
關鍵詞：模組化設計 EXCEL 杜邦分析模型 財務分析
模組化設計在財務分析中指將財務報表的某些要素經過資料加工組合在一起，構成一個具有特定功能的子模組，然後將這個子模組作為通用性的模組與其他要素進行多種組合，構成新的模組，從而滿足不同方面不同層次的財務分析需求。在實踐中，根據財務分析的目標及所需的過程，可將其分為基礎資料、指標資料、模組引數等三種。其中，基礎資料來源於原始的財務報表科目資料;指標資料即根據基礎資料計算出的指標，如銷售淨利率、資產週轉率等;模組引數主要是指資料呼叫時所需的資料比如需分析的年度。單獨模組的變更，在其沒有被呼叫時，對其他的模組不產生影響;當模組被呼叫時，根據呼叫模組的不同而生成不同的結果，從而靈活地滿足財務分析的需求，並減少大量的人為資料變更與資料錯誤。
採用模組化設計方法進行財務分析的設計，一個重要的方面是對動態的資料查詢或取數加以關注。資料之間動態連結的結合好壞與否直接影響著財務人員的工作量與工作的繁簡程度。在所需分析資料龐雜的時候，科學的'連結設計可以減少資料冗餘，節約執行時間。
下面以傳統的杜邦分析模型為例，對模組化設計在財務分析中的運用進行一個初步而簡單的說明。
傳統的杜邦分析模型為：
權益淨利率=資產淨利率×權益乘數
=銷售淨利率×資產週轉率×權益乘數
在運用杜邦模型進行財務分析時，往往不能僅僅計算一個期間的資料，而是需要降兩個或多個期間的資料進行對比才能得出可靠的結論。例如，在運用因素分析法對其指標進行分析時，通常需要一個可對比期間的相同指標。由於可能涉及的可對比期間較多，需要做出多種對比方案，若未對指標進行模組化設計處理，往往會導致大量的重複工作，並且由此引發的大量資料修改核對工作更容易出現失誤或瑕疵，導致分析偏差。尤其在對指標變動要求分析到單個會計科目時，由於涉及整個資產負債表與利潤表科目，往往一個期間或資料的變動就會引起整個分析過程的混亂。
假定我們採用杜邦分析模型對某公司2010年至2014年的財務報表進行分析，並對類似經營情況下的兩個年度進行比較，以便分析出對權益淨利率的較大的影響因素。根據模組化設計的思想，可以分以下三步進行編制：
第一步，開啟EXCEL並將當前表頁命名為“基礎表”，用以對各年度的報表資料進行歸類整理，將財務報表中的各相同科目下的資料作為計算分析的基礎資料按照年度進行排列(圖1)。此表作為財務分析資料的初始來源，一般在格式設計完成後不能隨意變動，以免與後邊指標表之間的勾稽關係或公式發生混亂。
第二步，在相同的EXCEL工作簿下新建一張表頁，並將其命名為“指標表”，用以單獨存放由基礎表計算出來的各項財務指標。在進行杜邦分析時，在基礎表資料的基礎上通過財務指標計算公式及EXCEL公式或函式計算出銷售淨利率、資產週轉率、權益乘數、資產淨利率及權益淨利率等一系列相關指標，並將其按照期間與資料的勾稽關係進行歸類並排列，建立如下的資料表(圖2)。
第三步，新建一張表頁並命名為“分析表”，在表中建立所需的杜邦分析模型(圖3)。根據上述假定的要求，每個指標需反映兩個年度的數字。擬分析期間反映在C1單元格，擬對比的基期年度反映在C2單元格。除了C1、C2單元格及指標名稱外，其他的年度或資料均用公式或函式呼叫指標表中的各項指標。
此處可採用EXCEL中的INDEX與MATCH函式。其中，INDEX函式主要是
返回指定位置中的內容，其格式為INDEX(array，row_num，column_num)。MATCH函式主要是返回指定內容所在的位置，其格式為MATCH(lookup_value，lookup_array，match_type)。二者經過公式的巢狀集合，可以從指標表中靈活地調用出分析表中所需的資料。
據此，以銷售淨利率這一指標為例，在所需的資料結果顯示單元格A16中輸入如下公式以取得擬分析年度的指標資料：“=INDEX(指標表!B2：F6，MATCH(分析表!C1，指標表!A2：A6，0)，MATCH(分析表!A14，指標表!B1：F1，0))”;在單元格B16中輸入以下公式以反映其對比的基期年度的指標資料：“=INDEX(指標表!B2：F6，MATCH(分析表!C2，指標表!A2：A6，0)，MATCH(分析表!A14，指標表!B1：F1，0))”，在單元格C16中輸入公式“=A16-B16”以反映前述兩個指標的差異。資產週轉率等其他指標可依此同理設定。
設定完畢後，若發現2013年度與2011年度的經營環境等基本類似，但權益淨利率變化較大，需對此兩年的財務狀況進行杜邦分析，則在C1單元格輸入“2013”年度，在C2單元格輸入“2011”年度，所得結果顯示如下表(表4)。初步分析可知，2013年權益淨利率較2011年下降了18.48%，主要由資產淨利率減少引起。而進一步分析資產淨利率的減少，主要由銷售淨利率的降低所引起。從而，逐步地對主要影響因素展開分析，找出變動原因。
為了進一步提高輸入效率及操作的友好性，可對輸入方式進行進一步的優化，採用下拉選單式選擇輸入。
通過上述的操作，在對財務報表進行杜邦分析時，建立了“基礎表”、“指標表”及“分析表”三個模組。指標表呼叫基礎表中的資料，分析表呼叫指標表中的資料。當對資料進行變更或更正時，只需要對基礎表中的資料進行修改即可實現多個表中的相關資料的更改。同時，當在分析時發現相同或類似環境或情況下經營狀況發生較大變化時，可快速對跨期間的多項指標進行分析以便查找出重要的影響因素。進一步可發現，此種方法經過擴充套件變更，將年度變更為企業名稱，可以方便地對多個不同企業的報表進行方便準確的杜邦分析，大幅度地提高工作效率。由此，一個簡單方便而又準確的杜邦分析模型設計完成。
參考文獻：
[1] 中國註冊會計師協會.財務成本管理[M].中國財政經濟出版社，2011.