[摘 要]建立新的機制應樹立觀念、效益觀念、風險與效益均衡觀念，資源合理配置觀念和人才資本觀念。本文提出構建高效科學的機制應以財務預算為前提做好事前預測與規劃工作；對資金運動實行財務監控；嚴格成本管理，並圍繞效益實績實行評估考核。
加入ＷＴＯ後，在企業管理中佔有重要地位的財務管理應如何調整、變革以適應這一形勢，是值得人們深思的。從目前來看企業財務管理仍未擺脫計劃經濟管理的模式，財務管理滯後於市場經濟對企業的要求，影響了企業效益水平的提高，妨礙了現代化企業制度的建立。因此，深化財務改革，挖掘財務潛能，提高財務管理水平，對財務管理的運作方式進行改革，構建與觀代企業制度相適應的新的企業財務管理模式，仍是當務之急。
Ⅰ 建立新的企業財務管理機制應樹立的觀念
在我國現階段，構建適應現代企業制度的財務管理執行機制，除了應樹立市場經濟的基本觀念之外，還應樹立以下觀念：
成本—效益觀念———成本—效益觀念的核心是要求企業耗用一定的成本應取得儘可能大的效益，在效益一定的條件下應最大限度地降低成本。按成本效益觀念的要求，實現籌資成本最少化、效益最大化和資金分配最優化。
風險與效益均衡觀念———獲取收益是市場經濟條件下企業經營的基本出發點，而風險則是由未來情況的不確定性和不可預測性引起的、收益的獲取相伴隨的一種客觀現象。而且隨著市場經濟的發展和競爭的日趨加劇，會使現代企業在收益獲取方面伴隨更大的風險。風險與收益均衡觀念的核心是要求企業不能承擔超過收益限度的風險，在收益既定的條件下，應最大限度地降低風險。由於風險貫穿企業的始終，因此企業應通過對風險的識別、建立評估體系和進行風險控制，來各種風險的發生，以便將風險的損失降至最小。
資源合理配置觀念———資源通常是指經濟資源，即現代企業所擁有的各項資產。資源的合理配置不僅指資產的合理配置，而是泛指企業的人、財、物等經營要素的有效搭配與協調。資源合理配置觀念的核心是要求企業的各相關財務專案必須在數額上和結構上相互配套與協調，保證人盡其才，物盡其用，獲得滿意的效益。
資本觀念———現代化企業的競爭首先是人才的競爭，知識經濟的到來，擴充套件了企業資本範圍，改變了企業資本結構，知識資本的地位將相對上升，且人力資本將成為決定企業乃至整個和經濟發展的最重要資源。在國有企業內部建立起的利潤分配的分享制度，使企業經理及職工的個人收入與企業的贏利、他們個人資產積累與增長和企業長遠發展緊密聯絡在一起，將更有利於強化他們的主人翁意識，充分調動他們的積極性、主動性和創造性。也才能使財務管理向縱深發展。
Ⅱ 構建高效科學的財務管理機制
按照現代企業制度的客觀要求，企業經營活動是由企業投資、和運營活動組成，它們是財務管理的基礎：財務管理對經濟活動的控制通過企業預算和計劃、採購、銷售、報表管理、資金管理、業績評估等基本系統來實施。從定量和定性相結合的角度來尋找建立適應現代企業制度的模式，是一條有效途徑，概括地講其模式是：全面建立以財務預算為前提，以資金管理和成本核算管理為重心，圍繞效益實績，實行事後考核，兌現財務政策，把企業財富最大化作為目標滲透到生產經營全過程的財務執行機制。
（一）以財務預算為前提做好事前預測與規劃
企業財務預算是由企業最高權力機構討論通過的企業未來一定期間經營決策和目標規劃的財務數量說明和責任約束依據。它側重於利潤效益，考慮動態因素多，具有高度的總括性、涵蓋了企業經濟活動的各個環節。實現企業資源最優配置，實現股東價值最大化的一種方法。實行以預算為前提的財務管理模式，其主要特徵是一切經濟活動都圍繞財務目標的實現而開展，在預算執行過程中落實財務計劃，強化，藉以加強財務管理在企業管理中的中心地位，帶動和推動企業各項工作上水平。其主要內容有：
1 圍繞目標利潤，編制財務預算。財務預算是關於資金籌措和使用的預算，包括短期的現金收支預算和信貸預算，以及長期的資本支出預算和長期資金籌措預算。其中預計的財務報表是控制企業資金、成本和利潤總量的重要手段，通常稱為企業的“總預算”。
2 圍繞實現財務預算，編制財務計劃，提高財務的控制和約束能力。財務預算一經確定，在企業內部便具有“效力”，企業各部門在生產及相關的各項活動中，要充分考慮財務預算的可能，圍繞實現財務預算開展經濟活動，使財務預算滲透到哪裡，財務管理的觸角就延伸到哪裡，以形成全員和全方位的財務管理局面。
3 圍繞效益實績，考核預算結果，兌現財務控制職能，即設法使經濟活動按計劃進行。財務部門的期終決算要和財務預算相銜接，依據各責任部門對財務預算的執行結果，提出績效考核意見。同時，預算委員會要及時針對預算執行的正負差異分析主客觀因素，適時提出糾正預算偏差的財務對策。
推行預算化財務管理應做好以下基礎工作：
一要強化財務資訊的整合和分析工作，增強財務的預警能力，建立靈敏準確的企業財務反映機制，保證財務預算的實施和管理計劃的實現。為此要建立二大系統：（1）財務預警系統。經濟執行質量的好壞，主要通過財務評價指標反映出來。企業財務部門應根據日常收集整理的財務資訊，把握並連續不斷地反映企業動態變化趨勢，直觀表達企業經濟的執行質量和執行情況，對照有關指標的最大允許範圍，及時發出預警訊號，超前提出財務建議，使財務管理起到未雨綢繆的作用。即預先發現隱患，採取防範措施，儘量將風險損失降至最小。（2）財務資訊資料處理系統。財務部門要改變目前從資料中選擇或簡單加工財務資訊的做法，擴大財務資訊的採集面，提高資訊的加工程度，做到內部和外部資訊相結合，會計資訊同生產、銷售資訊相結合，實現物流和財務資訊流的有機統一。建立企業財務綜合分析資料庫，定期向有關部門報送報告，及時提出財務建議和備選方案。即針對經濟的全球化和瞬息萬變的，通過對市場的實時監測實現針對市場的快速反應。
二要建立並完善內部財務制度，使預算實施有法可依。實行主辦會計特派制，加大財務監督力度，督促企業的各項經濟活動在財務制度允許範圍內進行。同時，要加強對財務人員的專業水平、業務素質的培養，才能使預算貫徹實施。
三要建立健全嚴格的內部責任制，正確劃分各部門的責、權、利，劃小核算單位，確立責任中心，全面建立責任會計制度。
（二）建立健全資金，對企業資金運動實行財務監控。
ＷＴＯ的加入，意味著我國企業將有更多機會走向國際，企業財務管理必須服從企業的這一戰略發展，因此，財務管理也應從國際化的角度來審視自己。
1 建立資金投入效果的保證機制，抓好資金的源頭管理。任何活動的實施都應該有一定的原則，投資活動也不例外，它應該遵循這幾條原則：第一，是否符合企業的發展戰略。第二，最低限度的投資回收率。第三，風險識別。第四，資金預算。第五，投資組合。決策失誤是資金低效甚至無效的重要原因。企業財務部門要改變目前僅限於對企業內部價值資訊進行綜合處理的做法，多方收集企業外部價值資訊，主動研究市場，自覺參與企業投資專案的預算、論證：考慮貨幣時間價值和風險程度，準確比較專案的投資回報率和籌資成本率，把好專案的財務預算關：在充分考慮企業償債能力的前提下，設法籌足專案建設資金，防止急功近利，盲目舉債，加大籌資風險。
2 建立優化資金結構的約束機制，抓好資金的結構管理。合理的資金佔用結構是保證企業資金髮揮最大效能的前提，財務部門必須運用財務測算方法確定最佳資金匹配結構，根據成本—效益原則，研究企業資金的來源、佔用、耗用及補償（分配）等各個環節的組織、協調和監督，實現籌資成本最小化、投資效益最大化以及資金分配最優化。扭轉企業在資金配置上的畸輕畸重現象，改變財務部門坐等貨款回籠的被動狀況，加大財務部門對外運籌的調控力度，建立客戶信用風險財務分析制度，財務部門要經常“會診”資金運轉偏差，適時實施戰略性的資金結構調整。
3 建立資金迴圈保障機制，提高資金的使用效果。為保證資金“滿負荷”高速運轉，財務部門要對企業的資金統一紮口管理，集中排程，有償使用。一是要進一步完善現有財務公司、內部等資金統管形式，內部使用資金模擬銀行結算，改變只計單利不計複利或只計現值不計終值的現象，拓展資金成本核算內容；二是企業必須保持合理的籌資結構，適度負債經營；三是規範企業融資行為，克服重商品輕信用的現象，保持良好的融資信譽。四是實行“一支筆”審批制度，按月編制資金排程計劃。
4 確立最佳資本結構，控制財務風險，保障企業持續穩定發展。財務風險是由負債經營引起的，並且不同資本結構下的財務風險是不同的，控制財務風險就是要適當安排負債比例，這就涉及到了最佳資本結構的問題。資本結構是指企業的長期資金，主要是長期負債、優先股、普通股等之間的比例關係。也就是股利（利潤）分配政策。確立最佳的資本結構，重點在於確立權益資本與長期負債之間的最佳比例關係。判斷最佳資本結構的依據是：企業的價值最大，資金成本最低，企業能夠獲得較大的收益，同時，企業的財務風險也得到了最大限度的控制。如果從資金流量和存量角度看，最佳的資本結構決定於同時優化資金的存量與流量結構，形成一種使資金有序流動和優化配置的調節機制，依靠增量的推動，形成一種使資金流量優化配置的保障機制，從而促進企業自我滾動發展。
（三）建立科學嚴謹的成本管理機制，充分發揮財務管理在企業成本管理的優勢
企業成本水平的高低直接決定著企業產品盈利能力的大小和競爭能力的強弱，因此提高財務部門對成本的管理水平尤為關鍵，具體內容為：
1 建立現代成本控制目標，發揮好財務部門抓成本管理的優勢。
目前我國多數企業對成本控制較重視採用精打細算、減少消耗等絕對成本控制方法，而對一些新的成本控制方法重視不夠、運用不多。我們都知道質量是企業的生命，沒有可靠的`質量企業將失去競爭能力，因此一味地降低成本是不行的。在既定的模式下，利用成本、質量、價格、銷量等因素之間的聯動關係，以成本支援質量、價格、擴大市場份額對成本的需要，促使企業最大限度地獲得利潤。成本一般不改變風險，但可以改變報酬。通過用較高的成本開發市場、維持較高水準的產品與服務質量，因而獲得更大的市場份額和更多的利潤也是一種策略。通過改變成本的構成、規模等提高報酬則是成本控制的另一方面。在資源限制條件下，通過成本控制提高資源的利用效率。通過成本控制降低有限資源的消耗，不僅降低了成本，還可以利用有限的經濟資源生產出更多的產品、創造出更多的價值，達到“節約增產”的目的。另外，改變資源的用途，用有限的資源生產利潤總額更高的產品也是一種現實的選擇。要使總體邊際收益最大化，企業必須先使受限制資源的邊際收益最大化。降低成本一般以兩種方式實現：一是在既定的經濟規模、技術條件、質量標準條件下，通過降低消耗、提高勞動生產率、合理地組織管理等措施，降低成本；二是改變成本發生的基礎，即改變企業生產要素的配置，提高技術裝備水平，利用新技術、新、新工藝，改進產品結構等措施，使成本降低。前者更多地帶有戰術性，後者更多地帶有戰略性。
因此要發揮財務部門自身擁有大量價值資訊的優勢，運用量本利分析法及高科技網路系統，合理測定成本最低、利潤最大的產銷量，減少無效勞動；把技術進步、成本控制和經濟效益有機結合起來，實現財務部門抓緊成本管理的事前參與和超前控制。
2 拓寬成本考核範圍，改進成本核算方法。
財務部門不能侷限於目前的成本核算內容，不但要考核產品製造成本、質量成本、責任成本，還要考核產品售前成本、售後的後續成本；不僅要核算產品的有形成本，還要核算人力資本等無形成本；ＷＰＯ及知識經濟的到來，使無形資產成為企業最主要或最重要的投資物件，的重點應以無形資產為主，效益評價的標準應從企業全域性利益、長遠利益出發，以是否給企業帶來人力資源積累、提高人力資源的質量、增強企業創新能力及持續發展的動力為槓桿，制定具體反映無形資產投資效益的指標。使財務部門在全員和全過程成本控制網路中發揮核心作用。
（四）圍繞效益實績，實行業績評估考核，兌現財務政策，促進財務執行機制的完善。
財務部門的期終決算要和財務預算相銜接，依據各責任部門對財務預算的執行結果，提出績效考核意見。可實行月度預算考核、季度兌現、年度清算辦法，清算結果獎懲到位，使財務預算制度和經濟責任有效結合起來。同時，預算委員會要及時針對預算執行的正負差異分析主觀因素和客觀因素，適時提出糾正預算偏差的財務對策，必要時可調整部分或整個預算方案，從而使下期財務執行能夠有的放矢，更趨於科學合理。企業必須建立自己的一套業績評估體系，以確定是否達到或者超過預定目標，是否偏離了預定目標。衡量企業業績系統的關鍵是，要針對企業目標的優先次序，確定一系列關鍵指標資訊。業績衡量系統包括一系列反映企業前景的指標，（1）財務指標：盈利能力、資本回報率等；（2）增長指標：單位銷售額、產品組合、分銷渠道等；（3）經營指標：效率、週轉率、生命週期、質量等；（4）顧客指標：市場佔有率、顧客滿意程度、反饋時間等；（5）創新指標：投放市場的時機、培訓措施、新產品或服務的銷售額和功能等。